本文共640字
大立光(3008)9月營收月減7%、年增17%,符合市場預期;法人機構分析,iPhone 16 Pro系列機種潛望鏡頭出貨高峰已過,導致營收月減,此外,iPhone 16鏡頭穩定出貨,預期10月營收持穩,內外資預估今年每股獲利(EPS)153~184元。
分析師指出,觀察第3季,由於WWDC 2024上發表Apple Intelligence,僅支援A17 Pro以後的處理器,iPhone用戶若要體驗手機生成式AI功能,大部分的用戶需要換機,因此,預期今年下半年為iPhone長線換機潮的起點,加上iPhone16 Pro與Pro Max皆搭載潛望鏡頭,加大潛望鏡頭滲透率,iPhone 16 Pro系列機種主鏡頭更換CIS重新設計主鏡頭進一步增加鏡頭ASP,皆推升營收成長,第3季營收季增72.7%,預估稅後淨利59.5億元,季增32.4%,EPS為44.6元。
展望全年,iOS18將AI導入iPhone,可望推升換機需求,預期iPhone16 Pro與Pro Max皆將搭載5倍光學變焦鏡頭,增添潛望鏡頭出貨成長動能;華為Mate60系列機種熱賣後,Android陣營多款旗艦機種問世,帶動高階鏡頭出貨動能,預估今年營收610.1億元,年增24.9% 。
雖然模造玻璃鏡片大部分為外購,但鏡頭良率可望提升,加上Android旗艦機帶動高階鏡頭出貨成長,提升毛利率表現,預估今年毛利率將優於去年,預估稅後淨利239億元,年增33.5%,內資、外資預估EPS在153~184元間。
※ 歡迎用「轉貼」或「分享」的方式轉傳文章連結;未經授權,請勿複製轉貼文章內容
留言